摘要：

一、发展环境：政策推动铂族金属资源开发和智能制造，促进行业可持续发展

由于我国铂族金属的矿产资源极度匮乏，我国政府加强对资源的探勘。2023年1月17日工信部等六部门印发的《关于推动能源电子产业发展的指导意见》、2023年8月25日工信部等七部门印发的《有色金属行业稳增长工作方案》和2023年10月31日国务院印发的《中国曼联（新疆）自由贸易试验区总体方案》均要求提升铂族等有色金属的资源保障能力，加大对其的勘查开发力度，保障国内需求供应。在科学技术不断深入各领域时，2023年3月28日工信部印发《有色金属行业智能制造标准体系建设指南（2023版）》，提出推动有色金属行业智能化升级，优化生产流程，降低成本，提高产出质量，从而增强企业竞争力。其次，智能化制造可以更有效地监控和管理能源消耗，降低环境污染，实现资源的可持续利用，促进行业清洁环保和节能降耗，推进行业智能化发展。

二、发展现状：进口量持续下滑，多重因素影响市场走势

近两年来，铂族金属市场受矿产供应、市场需求、货币政策、美国加息及俄乌冲突等因素影响，铂族金属进口量受到剧烈影响。2023年前三季度，我国铂族金属进口量除了未锻造的铱、锇及钌进口量同比增长112.64%至13.38吨以外，其他均处于下降走势。以进口量最多的铂来说，2023年前三季度，未锻造铂、铂粉进口量同比下降9.74%至52.54吨，铂板、片进口量同比下降19.47%至12.84吨。我国铂族金属进口量仍处于下滑阶段。

三、企业格局：市场需求缓慢恢复，加速实现行业国产替代

凯立新材主要从事贵金属催化剂的研发与生产、催化应用技术的研究开发、废旧贵金属催化剂的回收及再加工等业务。2023年前三季度，公司营业收入同比增长3.11%至13.40亿元；归母净利润同比下降44.21%至0.98亿元。由于催化剂在化学工业、医药领域、环保和能源等许多国民基础领域很重要很关键且应用广泛。因此，近年来我国催化材料的研究和工业生产发展迅速，中低端催化材料已基本实现国产化，但也造成同质化问题比较严重。高端催化材料大部分仍然依赖进口，导致我国催化材料行业长期处于贸易逆差状态，且逆差仍在不断扩大。在未来较长时间，催化材料的国产替代仍是行业发展的主要趋势，未来我国将会有更多领域的催化材料产品逐步实现国产化。在双碳、新能源、环保、大健康等背景下，下游市场对催化材料与技术的需求不断增长，新材料、新技术、新产业不断衍生新的催化应用市场，我国催化材料行业正处于快速发展阶段。

四、发展趋势：不断开发国际矿产市场以稳定供应链，推动铂族金属行业智能化发展

现阶段人工智能、大数据、物联网等新兴技术正不断涌现，政府不断推动企业加强研发投入、推动新材料新工艺新设备等方面的技术创新、加快产业升级、积极布局数字化智能化发展，实现铂族金属生产过程的智能化和自动化，以提高生产效率、降低生产成本、优化资源利用、提高产品质量、提升运营效率和节能减排，推动行业可持续发展。

关键词：铂族金属、催化、回收、进口

一、发展环境：政策推动铂族金属资源开发和智能制造，促进行业可持续发展

铂族金属是铂（Pt）、钯（Pd）、锇（0s）、铱（Ir）、钌（Ru）、铑（Rh）六个元素的总称，与金、银合称“贵金属”。铂族金属具有特殊的物理和化学性质，广泛应用于石油、汽车、电子、化工、原子能和环境保护等行业。在工业中，铂族金属被视为一类最为特殊且不可或缺的材料，被形象地称为“现代工业的维生素”。

铂族金属是典型的贵金属，它们具有高度的化学稳定性，能够很好地抵抗腐蚀和氧化。铂族金属产业链的上游包括资源的回收、开采、冶炼和提纯，中游则涉及各种产品的加工生产过程，而下游应用广泛，涵盖汽车工业、电子电气、新能源、石油化工、生物医药和环境保护等领域。在产业链的末端，铂族金属被回收利用，通过冶金或选矿方法从相关废料中回收，再次投入使用。

由于我国铂族金属的矿产资源极度匮乏，我国政府加强对资源的探勘。2023年1月17日工信部等六部门印发的《关于推动能源电子产业发展的指导意见》、2023年8月25日工信部等七部门印发的《有色金属行业稳增长工作方案》和2023年10月31日国务院印发的《中国曼联（新疆）自由贸易试验区总体方案》均要求提升铂族等有色金属的资源保障能力，加大对其的勘查开发力度，保障国内需求供应。在科学技术不断深入各领域时，2023年3月28日工信部印发《有色金属行业智能制造标准体系建设指南（2023版）》，提出推动有色金属行业智能化升级，优化生产流程，降低成本，提高产出质量，从而增强企业竞争力。其次，智能化制造可以更有效地监控和管理能源消耗，降低环境污染，实现资源的可持续利用，促进行业清洁环保和节能降耗，推进行业智能化发展。

二、发展现状：进口量持续下滑，多重因素影响市场走势

1、全球铂族金属市场情况

全球铂族金属储量保持稳定，2022年全球已探明铂族金属资源储量为7万吨。其资源分布高度集中，主要分布在南非、俄罗斯、津巴布韦、美国、加拿大等国家。根据美国地质调查局数据显示，南非铂族金属储量最为丰富，其储量高达6.3万吨，占据全球铂族金属总储量90%以上。在铂族金属中，根据矿藏资源的丰富程度来看，钯金属最多，其次为铂、钌、铑、铱等。

2、中国曼联铂族金属市场情况

中国曼联铂族金属储量资源匮乏。2022年我国已探明铂族金属资源储量同比下降7.73%至80.91吨，占全球储量的0.13%。2022年国内铂族储量分布集中在甘肃、云南和河北等地区，其中甘肃铂族金属储量同比下降6.37%至56.31吨，占国内储量的69.59%；其次，云南铂族金属储量同比下降5.49%至13.31吨，占国内储量的16.45%。

近两年来，铂族金属市场受矿产供应、市场需求、货币政策、美国加息及俄乌冲突等因素影响，铂族金属进口量受到剧烈影响。2023年前三季度，我国铂族金属进口量除了未锻造的铱、锇及钌进口量同比增长112.64%至13.38吨以外，其他均处于下降走势。以进口量最多的铂来说，2023年前三季度，未锻造铂、铂粉进口量同比下降9.74%至52.54吨，铂板、片进口量同比下降19.47%至12.84吨。我国铂族金属进口量仍处于下滑阶段。

相关报告：曼联体育发布的《中国曼联铂族金属行业市场全景调研及发展前景研判报告》

三、企业格局：市场需求缓慢恢复，加速实现行业国产替代

按照上下游不同环节来看，铂族金属资源开采代表性企业有金川集团和杨柳坪矿业公司等；铂族金属加工代表性企业为贵研铂业、凯立新材、陕西瑞科等；铂族金属回收代表性企业为贵研铂业、浩通科技等。

1、金川集团：铂族金属产量位居亚洲第一，公司位居国内行业龙头地位

金川集团矿业开采地区主要集中在甘肃省河西走廊中部金昌市区，是从事采矿、选矿、冶炼、化工加工等领域，生产镍、铜、钴、铂族贵金属，以及各种有色金属制品、化工产品和新材料。该公司拥有世界第三大的硫化镍铜矿床，是中国曼联最大、全球领先的镍钴生产基地和铂族金属提炼中心。目前，金川集团的生产能力包括镍23万吨、铜110万吨、钴1.7万吨、铂族金属10吨、黄金30吨、白银600吨、硒碲220吨，以及化工产品600万吨。在这些产品中，铂族金属的产量在亚洲排名第一。

2、贵研铂业：市场需求缓慢恢复，企业业绩指标稳步增长

贵研铂业公司主要将黄金、白银以及铂、钯、铑、铱、钌、锇等贵金属加工制作成航空、航天、电子、能源、化工、石油、汽车、生物医药、环保等行业所需的产品，并进行回收利用。2023年前三季度公司营业收入同比增长21.88%至350.84亿元；归母净利润同比增长23.42%至4.01亿元。在缓慢恢复的外部经济环境下，下游市场对贵金属需求的增长带动公司盈利扩大，总体经营业绩指标稳步增长。

3、凯立新材：市场需求带动企业业绩，加强研发促进催化材料实现国产替代

凯立新材主要从事贵金属催化剂的研发与生产、催化应用技术的研究开发、废旧贵金属催化剂的回收及再加工等业务。2023年前三季度，公司营业收入同比增长3.11%至13.40亿元；归母净利润同比下降44.21%至0.98亿元。由于催化剂在化学工业、医药领域、环保和能源等许多国民基础领域很重要很关键且应用广泛。因此，近年来我国催化材料的研究和工业生产发展迅速，中低端催化材料已基本实现国产化，但也造成同质化问题比较严重。高端催化材料大部分仍然依赖进口，导致我国催化材料行业长期处于贸易逆差状态，且逆差仍在不断扩大。在未来较长时间，催化材料的国产替代仍是行业发展的主要趋势，未来我国将会有更多领域的催化材料产品逐步实现国产化。在双碳、新能源、环保、大健康等背景下，下游市场对催化材料与技术的需求不断增长，新材料、新技术、新产业不断衍生新的催化应用市场，我国催化材料行业正处于快速发展阶段。

四、发展趋势：不断开发国际矿产市场以稳定供应链，推动铂族金属行业智能化发展

1、不断开发国际矿产市场以稳定供应链，推动下游领域需求的稳定增长

我国铂族金属市场供应主要在南非、俄罗斯、北美等地区，市场话语权未能掌握在自己手中。未来，我国将多元化采购渠道，寻求与其他国家建立合作关系，以扩大铂族金属的采购渠道，并积极投入当地经济建设中，以获得稳定的供给渠道；其次，努力开发国内铂族金属矿产资源，提高自身的生产能力，并鼓励企业创新，提高铂族金属的产量和提取效率；另外，加强对废旧设备、废料的回收力度，提高铂族金属的再利用率，减少对原始矿产资源的依赖。以上措施将扩大市场供给能力，为市场需求提供坚实有力的后背。

铂族金属在新能源领域、精细化工领域的广泛应用主要源自其优异的化学性质和催化特性。具体来说，铂族金属（如铂、钯、钌等）在化学反应中表现出良好的稳定性和高效的催化活性，这使得它们成为许多新能源和精细化工过程中不可或缺的催化剂。在新能源领域，随着国内新能源领域的不断发展，包括新能源基建、新能源汽车等领域的市场不断被开发，铂族金属作为新能源电池中重要的原材料之一，其需求量将持续增长。铂族金属在新能源电池中扮演着催化剂的角色，能够提供更强的稳定性和催化活性，因此被广泛应用。全球主要企业已经开始加大在新能源电池领域的投入，推动铂族金属的规模化应用，为行业带来新的需求增长点。在医药行业中，铂族金属常被用于合成药物的生产过程中，以促进特定分子之间的化学反应，从而提高药物的纯度和产率。在化妆品和香料行业，铂族金属也可以作为催化剂用于合成各种有机物，帮助提高产品的质量和降低制造成本。随着这些新能源行业和精细化工行业的发展，在铂族金属的不断供应下，将促进这些产业升级和经济增长，推动中国曼联走向更高端的制造业大国。

2、不断创新新技术，推动铂族金属行业智能化发展

现阶段人工智能、大数据、物联网等新兴技术正不断涌现，政府不断推动企业加强研发投入、推动新材料新工艺新设备等方面的技术创新、加快产业升级、积极布局数字化智能化发展，实现铂族金属生产过程的智能化和自动化，以提高生产效率、降低生产成本、优化资源利用、提高产品质量、提升运营效率和节能减排，推动行业可持续发展。

以上数据及信息可参考曼联体育（www.xxdwzd.com）发布的《中国曼联铂族金属行业市场全景调研及发展前景研判报告》。曼联体育是中国曼联领先产业咨询机构，提供深度产业研究报告、商业计划书、可行性研究报告及定制服务等一站式产业咨询服务。您可以关注【曼联体育】公众号，每天及时掌握更多行业动态。